Pensión por Consumo en Perú: Cómo Funciona, con Ejemplos y Calculadora

Desde enero de 2027, cada vez que pidas tu boleta electrónica con tu DNI, el 1% de esa compra puede ir directo a tu fondo de jubilación. Se llama pensión por consumo, y genera bastante confusión: ¿sale de tu bolsillo? ¿te conviene gastar más? ¿te alcanza para la pensión mínima? Aquí te lo explicamos con ejemplos y una calculadora, basados en el reglamento oficial.

Cómo funciona realmente (y por qué no te cuesta más)

La confusión más común es pensar que el 1% sale de los S/18 que ya pagas por cada S/100 de IGV, como si el IGV bajara a 17% y ese punto se fuera a tu pensión. No es así. El IGV se mantiene en 18%, igual que siempre, y el precio que pagas en caja no cambia. El aporte por consumo es un monto adicional de 1% del valor de tu compra, que el Estado deposita en tu cuenta previsional usando recursos del Tesoro Público, no tu dinero.

En otras palabras: compras algo de S/100, pagas S/100 en caja (con su IGV de 18% ya incluido, como siempre), y por separado, el Estado deposita S/1 adicional en tu cuenta de pensión por consumo. No sale de tu bolsillo en el momento de la compra.

Varios titulares de prensa hablan de «1% del IGV», lo cual genera la confusión. Técnicamente es más preciso decir «1% del valor de tu compra, financiado con fondos del Tesoro Público», no una resta del IGV que ya pagas.

Qué compras cuentan y cuáles no

• Debe ser boleta de venta electrónica con tu nombre y tu número de DNI, no una boleta genérica o sin identificar.
• Cuentan ventas, servicios y alquileres sustentados en boleta electrónica, según el reglamento, no solo compras en tiendas.
• No se consideran boletas de más de S/ 700, sin importar cuánto gastes en una sola compra.
• Tope anual de 8 UIT de consumo considerado (S/ 44,000 en 2026); lo que gastes por encima de ese monto ya no suma más aporte.
• Debes estar afiliado al Sistema Nacional de Pensiones (ONP) o al Sistema Privado de Pensiones (AFP) para tener una cuenta donde recibir el aporte.

Las AFP abrirán una «cuenta especial por consumo», separada de tu cuenta de aportes voluntarios, desde diciembre de 2026, para empezar a recibir estos aportes en enero de 2027. Esta cuenta puede estar sujeta al pago de una comisión, según el reglamento.

Calculadora: cuánto acumularías según tu consumo

Ingresa cuánto gastas al mes en compras que podrían calificar (boleta electrónica con tu DNI, cada una de hasta S/ 700) para ver cuánto se acumularía en tu cuenta de pensión por consumo en un año, usando el valor de la UIT 2026 (S/ 5,500) como referencia.

¿Te conviene gastar más para tener más pensión?

Gastar más si aumenta tu aporte, pero solo hasta el tope de 8 UIT al año (S/ 44,000 en 2026). Después de eso, gastar de más no te da ni un sol adicional de aporte. Pero ojo con la lógica: como el aporte no sale de tu bolsillo, no pierdes nada por pedir la boleta con tu DNI en compras que de todas formas ibas a hacer. El error sería gastar más de lo que necesitas solo para «ganar» el aporte: el beneficio máximo es S/ 440 al año, una fracción pequeña frente a cualquier gasto adicional real que hagas.

La recomendación más razonable, con lo que sabemos hasta ahora: pide boleta electrónica con tu DNI en las compras que ya haces normalmente (mercado, farmacia, ropa, alquiler), en vez de cambiar tus hábitos de consumo para maximizar este aporte.

¿Esto te da acceso a la pensión mínima?

No por sí solo. El reglamento de la Ley 32123 es claro en que el aporte por consumo es un mecanismo «complementario»: se suma al saldo de tu Cuenta Individual de Capitalización (CIC), junto con tus aportes obligatorios y voluntarios, pero no reemplaza ni sustituye el requisito de años de aportes que ya te explicamos en nuestro artículo sobre la pensión mínima de S/ 600 para afiliados a una AFP.

Es decir: si te faltan años de aportes (UdA) para calificar a la pensión mínima o proporcional del Pilar Semicontributivo, el aporte por consumo no te los da automáticamente. Lo que sí hace es engrosar el saldo de tu cuenta, lo cual puede ayudar si tu fondo termina siendo insuficiente para financiar la pensión que te corresponda, pero no es un atajo independiente hacia la pensión mínima.

Con el tope de S/ 440 al año, acumular una suma relevante solo por este mecanismo tomaría muchísimos años. No lo veas como un reemplazo de tus aportes regulares, sino como un pequeño extra adicional.

¿Es una subvención del Estado? El costo fiscal, en disputa

En la práctica, sí: es una transferencia del Estado hacia tu cuenta individual, financiada con recursos generales del Tesoro Público. No es que se aparte literalmente el 1% del IGV de esa transacción puntual tuya; es presupuesto general del Estado, calculado según el consumo que reportan las boletas electrónicas.

Y sí, afecta el presupuesto público. Aquí hay un desacuerdo real entre el MEF y otros organismos sobre cuánto cuesta exactamente:

Es decir: el propio MEF sostuvo en su momento que esto no incrementaría el gasto estatal, mientras que el Consejo Fiscal (el organismo autónomo que vigila las cuentas fiscales del país) y el IPE calcularon lo contrario, con cifras de miles de millones de soles al año. Es una disputa técnica y política que sigue abierta, no algo resuelto.

Estas cifras de costo fiscal corresponden a estimaciones hechas durante el debate de la Ley 32123 en 2024, antes de su aprobación. No encontramos una actualización más reciente y específica para 2026 del costo exacto que asumirá el presupuesto público en 2027, cuando el mecanismo entre en vigencia.

Datos clave de la pensión por consumo

El tope en soles (S/ 44,000 y S/ 440) está calculado con la UIT 2026 (S/ 5,500); como la pensión por consumo rige desde enero de 2027, es posible que se use el valor de la UIT 2027 cuando esté vigente, que el MEF suele publicar en diciembre. Verifica el valor actualizado cuando se publique.

Qué hacer antes de enero de 2027

• Confirma que estás afiliado a una AFP o a la ONP; sin afiliación no hay cuenta donde recibir el aporte.
• Acostúmbrate a pedir boleta electrónica con tu DNI en tus compras habituales, sin necesidad de gastar más de lo normal.
• Revisa, desde diciembre de 2026, que tu AFP o la ONP te hayan abierto la cuenta especial por consumo.
• No confundas este mecanismo con la pensión mínima o proporcional del Pilar Semicontributivo: son beneficios distintos, aunque ambos vienen de la misma ley.
• Sigue los comunicados oficiales de la SBS, la ONP y la SUNAT sobre cómo se validará la información de tus boletas.

Preguntas frecuentes

Este artículo es informativo y no constituye asesoría previsional ni tributaria. El reglamento puede ajustarse antes de su entrada en vigencia en enero de 2027; confirma siempre la versión más reciente en el Diario Oficial El Peruano.

Si quieres entender el otro gran beneficio de esta misma reforma previsional, revisa nuestro artículo sobre la pensión mínima de S/ 600 para afiliados a una AFP.